Icap Group: Πτωτική η αγορά συσσωρευτών οχημάτων την τελευταία τριετία

Πτωτικά κινείται η αγορά συσσωρευτών οχημάτων την τελευταία τριετία, σύμφωνα με τα αποτελέσματα κλαδικής μελέτης της ICAP Group.

«Η εγχώρια κατανάλωση συσσωρευτών παρουσίασε ανοδική τάση την περίοδο 1996-2008 με μέσο ετήσιο ρυθμό αύξησης 4,02%. Αντίθετα, την περίοδο 2008-2013, η ζήτηση συσσωρευτών υποχωρεί συνεχώς, με μέσο ετήσιο ρυθμό μείωσης 4,20%» όπως αναφέρει ο Ιάκωβος Κατακουζηνός, Senior Manager της Διεύθυνσης Οικονομικών Μελετών της ICAP Group.

«Ειδικότερα, το 2013 το μέγεθος της αγοράς (σε ποσότητα) περιορίστηκε κατά 3,3%. Για το 2014, παράγοντες της αγοράς εκτιμούν στασιμότητα. Αναφορικά με το βαθμό συγκέντρωσης της αγοράς, εκτιμάται ότι δέκα επιχειρήσεις του κλάδου καλύπτουν ποσοστό της τάξης του 60% της αγοράς» τονίζει ο κ. Κατακουζηνός.

Η εγχώρια αγορά για συσσωρευτές οχημάτων (επιβατικά αυτοκίνητα, λεωφορεία, φορτηγά) καλύπτεται στη συντριπτική της πλειοψηφία από εισαγόμενα προϊόντα.

Σύμφωνα με την Icap, η εγχώρια κατασκευή/συναρμολόγηση συσσωρευτών για οχήματα έχει υποστεί δραματική συρρίκνωση τα τελευταία χρόνια, εξαιτίας του έντονου ανταγωνισμού από εισαγόμενα προϊόντα. Κατά συνέπεια, οι περισσότερες παραγωγικές μονάδες διέκοψαν την παραγωγική τους δραστηριότητα, μερικές εκ των οποίων τέθηκαν σε αδράνεια, ενώ άλλες παραμένουν στον κλάδο ασχολούμενες πλέον με τις εισαγωγές συσσωρευτών, ή και άλλες δραστηριότητες (π.χ. ανακύκλωση συσσωρευτών). Στην παρούσα φάση, εάν εξαιρεθεί μία μεγάλη γνωστή βιομηχανία συσσωρευτών που όμως προορίζονται κυρίως για άλλες χρήσεις (βιομηχανικές ή ειδικές χρήσεις, κ.α.), ουσιαστικά μία μόνο εταιρεία ασχολείται συστηματικά με την εγχώρια παραγωγή συσσωρευτών για οχήματα (επιβατικά, φορτηγά, λεωφορεία).

Σύμφωνα με τα αποτελέσματα της μελέτης, βασικό χαρακτηριστικό του εισαγωγικού τομέα είναι η ανομοιογένεια, η οποία παρατηρείται στο μέγεθος των επιχειρήσεων. Συγκεκριμένα, στην αγορά λειτουργούν μεγάλες εισαγωγικές εταιρίες, οι οποίες ειδικεύονται στους συσσωρευτές, ενώ επίσης υπάρχουν μεγάλου μεγέθους επιχειρήσεις οι οποίες δραστηριοποιούνται στον ευρύτερο κλάδο ανταλλακτικών ή και αυτοκινήτων. Παράλληλα λειτουργούν και πολλές μικρότερες επιχειρήσεις οι οποίες εισάγουν συσσωρευτές, είτε σαν αποκλειστική δραστηριότητα, είτε σαν μέρος της ευρύτερης ενασχόλησης τους με το εμπόριο ανταλλακτικών και εξαρτημάτων οχημάτων.

Η αγορά των συσσωρευτών στην Ελλάδα αφορά κυρίως την αντικατάσταση και όχι την αρχική τοποθέτηση, καθώς δεν υφίσταται εγχώρια παραγωγή αυτοκινήτων. Ο κύριος παράγοντας που καθορίζει τη ζήτηση συσσωρευτών για οχήματα είναι η εξέλιξη και σύνθεση του στόλου των κυκλοφορούντων οχημάτων. Ολόκληρη την περίοδο 1998-2014, ο συνολικός στόλος των κυκλοφορούντων αυτοκινήτων στη χώρα μας αυξήθηκε με μέσο ετήσιο ρυθμό μεταβολής 3,56%, ωστόσο την τελευταία πενταετία η εξέλιξη του ήταν ελαφρά φθίνουσα, με συνέπεια κατά το τέλος του 2014 να ανέλθει σε 6.455 χιλ. οχήματα.

Η ζήτηση για συσσωρευτές οχημάτων επηρεάζεται σε σημαντικό βαθμό και από την τιμή πώλησης. Η τιμή πώλησης σε συνδυασμό με άλλους παράγοντες (π.χ. διαθέσιμο εισόδημα) μπορεί να κατευθύνει τη ζήτηση μεταξύ διαφόρων κατηγοριών ανταλλακτικών και αναλώσιμων αυτοκινήτων, συμπεριλαμβανομένων και των συσσωρευτών. Επίσης, σε ομαλές συνθήκες, η διαφήμιση ενδεχομένως επηρεάζει τη ζήτηση, δεδομένου ότι αποτελεί μέσο προβολής και ενίσχυσης της αναγνωρισιμότητας των εμπορικών σημάτων. Σε καθεστώς ύφεσης όμως η διαφημιστική δαπάνη για συσσωρευτές οχημάτων υπέστη δραστική μείωση, ιδιαίτερα την περίοδο 2012-2013.

Η εγχώρια παραγωγή συσσωρευτών οχημάτων κατέγραψε ραγδαία πτώση μέχρι το 2009, ενώ από το 2010 και μετά διαπιστώνεται μικρή ανάκαμψη της παραγωγής, ωστόσο σε απόλυτα μεγέθη τα εγχώρια παραγόμενα προϊόντα παραμένουν πολύ χαμηλά.

Οι εισαγωγές συσσωρευτών οχημάτων εμφανίζουν αυξητική τάση, έχοντας υποκαταστήσει την εγχώρια παραγωγή. Η Κίνα αποτελεί διαχρονικά την κυριότερη χώρα προέλευσης των εισαγόμενων συσσωρευτών μολύβδου (σε ποσότητα), καλύπτοντας ποσοστό άνω του 35% του συνόλου. Σημαντική θέση στον πίνακα των εισαγωγών συσσωρευτών κατέχει και η Ιταλία, η οποία παρέμεινε στη δεύτερη θέση της σχετικής κατάταξης.

Πέρα από την ανάλυση της αγοράς, στη συγκεκριμένη μελέτη πραγματοποιείται και χρηματοοικονομική ανάλυση των επιχειρήσεων συσσωρευτών, με τη χρήση αριθμοδεικτών, ενώ παρατίθεται και ομαδοποιημένος ισολογισμός επιχειρήσεων.

Όπως προέκυψε από τον ομαδοποιημένο ισολογισμό βάση δείγματος αντιπροσωπευτικών εταιρειών του κλάδου, το σύνολο του ενεργητικού των εταιρειών αυξήθηκε κατά 10,6% το 2013/2012, μεταβολή η οποία οφείλεται κυρίως στην αντίστοιχη αύξηση της αξίας των καθαρών παγίων και των απαιτήσεων.

Μικρή αύξηση (κατά 2,8%) κατέγραψαν τα συνολικά ίδια κεφάλαια. Οι μέσο – μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις και προβλέψεις εμφάνισαν αύξηση 22,8% το 2013 ενώ και οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις αυξήθηκαν κατά 13,1%, την ίδια χρονική περίοδο.

Οι συνολικές πωλήσεις των επιχειρήσεων του δείγματος αυξήθηκαν κατά 8,0% το 2013/12, ωστόσο τα μικτά τους κέρδη σημείωσαν μικρή μόνο αύξηση (1,70%).

Ως αποτέλεσμα των προαναφερόμενων μεταβολών, το λειτουργικό αποτέλεσμα βελτιώθηκε κατά 3,4% το 2013/2012.

Τα κέρδη (προ φόρων) αυξήθηκαν κατά 2,9% το ίδιο διάστημα, ενώ και τα κέρδη EBITDA ήταν αυξημένα (κατά 8,53%).

Newsroom ΑΛΤΕΡ ΕΓΚΟ