bail

Την άποψη ότι εάν οι τράπεζες στην Κύπρο είχαν διασωθεί με δημόσια χρήματα το χρέος της χώρας θα είχε εκτοξευθεί εξέφρασε ο απερχόμενος πρόεδρος του Eurogroup, Γερούν Ντάισελμπλουμ.

Πρέπει πρώτα να υπάρξει διάσωση εκ των έσω (bail-in) για την ιταλική τράπεζα Monte dei Paschi πριν μπορέσει να λάβει κρατική βοήθεια, τόνισε ο πρόεδρος του Eurogroup, Γερούν Ντάισελμπλουμ. «Αυτοί είναι οι κανόνες» πρόσθεσε. Από την πλευρά της η ιταλική κυβέρνηση που αποφάσισε την παροχή κρατικής στήριξης, μιλά για φόρμουλα μέσω της οποίας θα προστατεύσει τους μικροομολογιούχους. Πιστωτικά θετικό γεγονός τα μέτρα για τις τράπεζες εκτιμά η Moody's.

Δεν πρόκειται να υπάρξει ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών με χρήματα των εταίρων εάν δεν ληφθούν πρώτα άμεσα πρωτοβουλίες ώστε να επιλυθεί το πρόβλημα που προκαλούν τα κόκκινα δάνεια στο τραπεζικό σύστημα, διαμηνύουν οι θεσμοί στην κυβέρνηση.

Ο στόχος ήταν να αποφευχθεί το ενδεχόμενο bail-in, η διάσωση τράπεζας με τη χρήση κεφαλαίων των πιστωτών της,  δηλώνει ο Ματέο Ρέντσι, μόλις μερικές ημέρες μετά τη συμφωνία για τη διάσωση της Banca Monte dei Paschi di Siena, με την άντληση κεφαλαίων από τον ιδιωτικό τομέα. «Για εμένα η Ιταλία δίνει μια σκληρή μάχη για να αποφύγει ένα bail-in, διότι ακόμη και ένα "soft bail-in" θα αποτελούσε καταστροφή για την αξιοπιστία και την εμπιστοσύνη» στον ιταλικό τραπεζικό τομέα, τόνισε ο Ρέντσι.

Nόμιμοι, αλλά όχι δεσμευτικοί οι κανόνες της ΕΕ που επιβάλλουν απώλειες σε ομολογιούχους και μετόχους προβληματικών τραπεζών, πριν δοθεί κρατική βοήθεια έκρινε το Ευρωπαϊκό Δικαστήριο, εξετάζοντας υπόθεση που αφορά διάσωση τράπεζας της Σλοβενίας. Η απόφαση αυτή θεωρείται ότι δίνει σημαντικό «όπλο» στην Ιταλία στην κόντρα της με την Κομισιόν σχετικά με τη διάσωση των τραπεζών της, αν και η αρμόδια Επίτροπος έσπευσε να το διαψεύσει.

Η γερμανική κυβέρνηση είναι ανοιχτή σε μια κρατική διάσωση των ιταλικών τραπεζών που θα προστατεύει εν μέρει τους μικρομετόχους, αλλά παραμένει σταθερά ενάντια στην προστασία όλων των πιστωτών από απώλειες, δήλωσε στο Reuters υψηλόβαθμος κυβερνητικός αξιωματούχος.

Με την ιταλική τραπεζική κρίση να λαμβάνει διαστάσεις και τους ειδικούς να προειδοποιούν για σοβαρό κίνδυνο μετάδοσης, λόγω της έκθεσης στην Ιταλία ευρωπαϊκών τραπεζών, η ατμόσφαιρα μυρίζει μπαρούτι. Παρέμβαση έκανε και το ΔΝΤ απευθύνοντας έκκληση να αντιμετωπιστούν οι ανησυχίες που σχετίζονται με πιθανό bail-in. Καθησυχαστικοί εμφανίζονται Σόιμπλε και Ντάισελμπλουμ.

«Το bail-in είναι μία πολύ καλή οικονομική αρχή» δήλωσε ο Γερούν Ντάισελμπλουμ μετά τη λήξη του Eurogroup, απαντώντας σε ερώτηση για τις ιταλικές τράπεζες. Όσον αφορά την απόφαση την επιβολή κυρώσεων στην Πορτογαλία και στην Ισπανία για υπερβολικά ελλείμματα, ο πρόεδρος του Eurogroup σημείωσε ότι υπάρχει ισχυρή υποστήριξη στις προτάσεις της Κομισιόν.

Οι ευρωπαϊκές τράπεζες δεν θα είναι υποχρεωμένες να έχουν διαθέσιμο το 8% του παθητικού και των ιδίων κεφαλαίων τους για «κούρεμα» (bail - in), σε περίπτωση που χρειασθούν διάσωση, σύμφωνα με διάταξη που υιοθέτησε σήμερα, Δευτέρα, η Ευρωπαική Επιτροπή.

Την έγκαιρη έναρξη της ισχύος του Ενιαίου Μηχανισμού Εξυγίανσης (Single Resolution Mechanism, SRM) των τραπεζών της ευρωζώνης καλωσόρισε ο εκπρόσωπος της Κομισιόν, Μ.Σχοινάς. Στο πλαίσιο της Τραπεζικής Ένωσης, από την 1η Ιανουαρίου 2016, τέθηκε σε πλήρη λειτουργία ο Ενιαίος Μηχανισμός Εξυγίανσης, που προβλέπει ότι το κόστος της εξυγίανσης θα κατανέμεται σε πρώτη φάση μεταξύ μετόχων, ομολογιούχων και καταθετών άνω των 100.000 ευρώ.

Με βάση την ανάλυση που έχει προηγηθεί για το Πώς Χάθηκαν τα Λεφτά στις Τράπεζες και με βάση τις εξελίξεις στην Ανακεφαλαιοποίηση των Τραπεζών, μπορούμε να συνθέσουμε σε ένα βαθμό την ιστορία του τι έγινε στις Ελληνικές Τράπεζες μέχρι σήμερα.

Με μία αμφιλεγόμενη κρατική εγγύηση, η Ιταλία επισπεύδει τη διάσωση τεσσάρων μικρότερων τραπεζών της, πριν να ισχύσουν από το 2016 οι νέοι κανόνες της ΕΕ για το bail - in (που προβλέπει και «κούρεμα» των καταθέσεων πάνω από 100.000 ευρώ).

Η ΕΚΤ δεν μπορεί να υποχρεώσει τις ελληνικές τράπεζες να παγώσουν καταθέσεις και ομόλογα ώστε εν συνεχεία να κουρευτούν στη διαδικασία ανακεφαλαιοποίησης (bail in), εφόσον αυτή ολοκληρωθεί εντός 2015, ξεκαθαρίζει η επικεφαλής του εποπτικού βραχίονα SSM, Ντ.Νουί. Οι πιέσεις που δέχεται η ΕΚΤ για συμμετοχή ομολογιούχων και καταθετών στην ανακεφαλαιοποίηση, αποδεικνύουν πόσο κρίσιμο είναι αυτή να ολοκληρωθεί πριν την 1η Ιανουαρίου 2016.

Ο οίκος αξιολόγησης Moody's προχώρησε την Παρασκευή στην υποβάθμιση των τίτλων των τεσσάρων ελληνικών συστημικών τραπεζών σε C, ενώ διατήρησε την αξιολόγηση Caa3 για τις μακροπρόθεσμες καταθέσεις των Alpha Bank, Eurobank, Εθνικής Τράπεζας, Τράπεζας Πειραιώς, καθώς και της Τράπεζας Αττικής.

Τις προϋποθέσεις ώστε να μπορέσουν και τα ελληνικά ομόλογα να περιληφθούν στο πρόγραμμα αγοράς ομολόγων (QE) ανέπτυξε ο Μάριο Ντράγκι στην καθιερωμένη συνέντευξη Τύπου. Παράλληλα, επανέλαβε ότι η ΕΚΤ επέμεινε στην εξαίρεση των ελλήνων καταθετών από ενδεχόμενο bail in.

Προτεραιότητα για την Ελλάδα θα είναι η ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών μέχρι το τέλος του έτους, πιθανότατα χρησιμοποιώντας ένα ταμείο διάσωσης, δήλωσε στο Reuters αξιωματούχος της κεντρικής τράπεζας.

Ομαλή άρση των capital controls στις ελληνικές τράπεζες είναι ιδιαίτερα απίθανη, ακόμη και εάν υπάρξει επανεκκίνηση των διαπραγματεύσεων με ΕΚΤ, ΔΝΤ και Κομισιόν, επισημαίνει ο οίκος Fitch, υπενθυμίζοντας ότι στην περίπτωση της Κύπρου, διήρκεσαν δυο χρόνια. Τονίζει δε ότι χωρίς ελέγχους οι τέσσερις συστημικές τράπεζες της Ελλάδας θα είχαν χρεοκοπήσει.

«Σε καμία περίπτωση δεν υπάρχει θέμα bail in (κούρεμα καταθέσεων)», απάντησε σε ερώτηση δημοσιογράφων, έξω από το υπουργείο Οικονομικών, ο υπουργός Οικονομικών, Γιάνης Βαρουφάκης.

Κρίσιμο θεωρείται το νομοσχέδιο που θα καταθέσει στη Βουλή τις επόμενες εβδομάδες το υπουργείο Οικονομικών και με το οποίο μεταφέρεται στο εθνικό Δίκαιο η Οδηγία 2014/59/ΕΕ για τη θέσπιση πλαισίου για την ανάκαμψη και την εξυγίανση πιστωτικών ιδρυμάτων και επιχειρήσεων επενδύσεων.

Σε «απολογισμό» της υλοποίησης της ευρωπαϊκής τραπεζικής ένωσης θα προχωρήσει την Τρίτη στις Βρυξέλλες το Ecofin. Η Επιτροπή θα ενημερώσει τους υπουργούς Οικονομικών σχετικά με τον τρόπο με τον οποίο εφαρμόζεται η Οδηγία 2014/59/ΕΕ για την ανάκαμψη και την εξυγίανση των τραπεζών. Σημειώνεται πως η ελληνική κυβέρνηση θα καταθέσει στη Βουλή τις επόμενες εβδομάδες το νομοσχέδιο με το οποίο μεταφέρεται στο Εθνικό Δίκαιο η Οδηγία 2014/59/ΕΕ.

Κρίσιμο θεωρείται το νομοσχέδιο που θα καταθέσει στη Βουλή τις επόμενες εβδομάδες το υπουργείο Οικονομικών και με το οποίο μεταφέρεται στο εθνικό Δίκαιο η Οδηγία 2014/59/ΕΕ για τη θέσπιση πλαισίου για την ανάκαμψη και την εξυγίανση πιστωτικών ιδρυμάτων και επιχειρήσεων επενδύσεων. Η εν λόγω Οδηγία που αφορά στην ανάκαμψη και την εξυγίανση χρηματοοικονομικών ιδρυμάτων ουσιαστικά προβλέπει πως από το επόμενο έτος η διάσωση των πιστωτικών ιδρυμάτων ή των εταιρειών παροχής επενδυτικών υπηρεσιών θα γίνεται με ίδια μέσα (bail in) και όχι με χρήματα των φορολογουμένων (bail out).

Κρίσιμο θεωρείται το νομοσχέδιο που θα κατατεθεί στη Βουλή την επόμενη εβδομάδα, με το οποίο μεταφέρεται στο εθνικό Δίκαιο η ευρωπαϊκή Οδηγία για την εξυγίανση πιστωτικών ιδρυμάτων και επιχειρήσεων επενδύσεων. Η εν λόγω Οδηγία θα ενεργοποιηθεί από την 1η Ιανουαρίου 2015 και ουσιαστικά προβλέπει πως από το επόμενο έτος η διάσωση πιστωτικών ιδρυμάτων ή εταιρειών παροχής επενδυτικών υπηρεσιών θα γίνεται με ίδια μέσα (bail in) και όχι με χρήματα φορολογουμένων (bail out).

Σε τελική ευθεία εισέρχεται η προετοιμασία της κυβέρνησης για την ενσωμάτωση στο Εθνικό Δίκαιο της Κοινοτικής Οδηγίας για την Εκκαθάριση και Αναδιάρθρωση των Τραπεζών (Bank Recovery and Resolution Directive - BRRD) η οποία θα εφαρμοσθεί  από την 1η Ιανουαρίου 2015 σε όλη την ΕΕ.

Σε τελική ευθεία εισέρχεται η προετοιμασία της κυβέρνησης για την ενσωμάτωση στο Εθνικό Δίκαιο της Κοινοτικής Οδηγίας για την Εκκαθάριση και Αναδιάρθρωση των Τραπεζών (Bank Recovery and Resolution Directive - BRRD) η οποία θα εφαρμοσθεί  από την 1η Ιανουαρίου 2015 σε όλη την ΕΕ.

Η πορτογαλική Banco Espirito Santo είδε τη μετοχή της να γκρεμίζεται την Πέμπτη, μετά την ανακοίνωση ζημιών - σοκ, ύψους 3,58 δισ. ευρώ για το β' τρίμηνο του έτους και εν μέσω σοβαρών υποψιών ότι έχουν διαπραχθεί αξιόποινες πράξεις -ήδη σειρά υψηλόβαθμων στελεχών έχουν τεθεί σε διαθεσιμότητα. Αν και ο νέος διευθύνων σύμβουλος της τράπεζας προσπάθησε να καθησυχάσει για την κεφαλαιακή τρύπα, ως πολύ πιθανό σενάριο προβάλει το ενδεχόμενο διάσωσης μέσω bail in.