δισ

Την ενεργοποίηση του νέου διευρυμένου μηχανισμού ευρωστήριξης από τον Δεκέμβριο προωθούν οι Ευρωπαίοι υπουργοί Οικονομικών, την ίδια ώρα που Ελλάδα και Ιταλία αντιμετωπίζουν τη σφοδρή επίθεση των αγορών, καθώς εντείνεται η κρίση χρέους στην Ευρωζώνη. Παράλληλα αυξάνονται οι πιέσεις στην ΕΚΤ να παρέμβει αποφασιστικά, αγοράζοντας περισσότερα ομόλογα από τις χώρες της υπερχρεωμένης ευρωπεριφέρειας. Στο επίκεντρο του Ecofin, την Τρίτη στις Βρυξέλλες, θα βρεθούν οι δύο τρόποι με τους οποίους θα αυξηθεί η «δύναμη πυρός» του EFSF.

Σε δημοπρασία εντόκων γραμματίων εξάμηνης διάρκειας προχωρεί την Τρίτη το Δημόσιο με στόχο την άντληση έως 1,6 δισ. ευρώ. Ο Οργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους (ΟΔΔΗΧ) επιδιώκει να δανεισθεί 1 δισ. ευρώ, ωστόσο μαζί με τις ανταγωνιστικές προσφορές το ποσό αυτό δύναται να φθάσει τα 1,9 δισ. ευρώ, χρήματα που είναι απαραίτητα για να ενισχυθούν τα ταμειακά διαθέσιμα του Δημοσίου. Παρά τις πρόσφατες πολιτικές εξελίξεις που έχουν βελτιώσει το κλίμα, η ευρύτερη αβεβαιότητα που επικρατεί στην ευρωζώνη καθιστά την έκδοση ιδιαιτέρως κρίσιμη.

Τρεις από τις μεγαλύτερες ελληνικές τράπεζες προχώρησαν στην έκδοση ομολόγων ύψους 6,4 δισ. ευρώ με εγγύηση του Δημοσίου, όπως υποστηρίζουν οι Financial Times και το Reuters. Τραπεζικοί κύκλοι εμφανίζονται αισιόδοξοι πως η ενεργοποίηση του πακέτου θα ενισχύσει τη ρευστότητα των ιδρυμάτων, δεδομένης της έντονης αβεβαιότητας των τελευταίων ημερών.

Με την πίεση των αγορών σε βάρος των ιταλικών ομολόγων να γίνονται ασφυκτικές, η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα αύξησε την περασμένη εβδομάδα την αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης -όπως είχε «δείξει» ο νέος πρόεδρός της Μάριο Ντράγκι στην πρώτη του συνέντευξη κατά την ανάληψη των καθηκόντων του. Η ΕΚΤ παρενέβη στις αγορές ομολόγων αγοράζοντας χρεόγραφα ύψους 9,5 δισ. ευρώ.

Τη λήψη πρόσθετων μέτρων λιτότητας ύψους 100 δισ. ευρώ με στόχο την επίτευξη δημοσιονομικής ισορροπίας το 2016 ανακοίνωσε τη Δευτέρα ο Γάλλος πρωθυπουργός Φρανσουά Φιγιόν. Το πρόγραμμα λιτότητας περιλαμβάνει αύξηση του ΦΠΑ από 5,5% στο 7%, αύξηση κατά 5% της φορολογίας των μεγάλων επιχειρήσεων και χρονική επίσπευση της αύξησης του ορίου ηλικίας συνταξιοδότησης από τα 60 στα 62 έτη. «Η χρεοκοπία δεν είναι πλέον μία αφηρημένη έννοια. Η οικονομική και κοινωνική κυριαρχία μας απαιτεί παρατεταμένες προσπάθειες και μεγαλύτερες θυσίες» δήλωσε ο Φιγόν.

Την ίδια ώρα που τα μηνύματα από τις Βρυξέλλες λένε ότι μπορεί η απόφαση για την εκταμίευση της 6ης δόσης του δανείου στήριξης, συνολικού ύψους 8 δισ. ευρώ, να επιβεβαιωθεί ακόμα και την Τρίτη, ο υπουργός Οικονομικών Ευ. Βενιζέλος θα παρουσιάσει απόψε στους ομολόγους του, στο συμβούλιο Eurogroup, διαβεβαιώσεις και πολιτικές εγγυήσεις για τις ενέργειες στις οποίες θα προχωρήσει η Ελλάδα στο επόμενο διάστημα. Το Βερολίνο τονίζει προς την Αθήνα ότι πρέπει να προχωρήσει στις μεταρρυθμίσεις, ενώ παράλληλα αφήνει ανοικτό το παράθυρο της εξόδου από το ευρώ.

Στην αγορά αποφάσισε ο EFSF να βγει τελικά αυτή την εβδομάδα, και όχι την περασμένη όπως ήταν προγραμματισμένο, προκειμένου να προχωρήσει σε δημοπρασία 10ετούς ομολόγου με στόχο την άντληση κεφαλαίων 3 δισ. ευρώ, στο πλαίσιο της χρηματοδότησης του πακέτου στήριξης της Ιρλανδίας.

Στο επίκεντρο των ανησυχιών για την ευρωπαϊκή κρίση είναι η κατάσταση της ιταλικής οικονομίας, καθώς τα οικονομικά προβλήματα επιδεινώνονται από την πολιτική κρίση της κυβέρνησης Μπερλουσκόνι, την ίδια ώρα που Γερμανοί βουλευτές προτείνουν στη Ρώμη ακόμα και και την πώληση χρυσού για τη μείωση του υπέρογκου δημοσίου χρέους της χώρας. Στο 6,67% η απόδοση του 10ετούς ομολόγου, νέο ρεκόρ στο spread. Στις 520 μονάδες τα CDS.

Σε δημοπρασία εντόκων γραμματίων εξάμηνης διάρκειας προχωρεί την Τρίτη το Δημόσιο με στόχο την άντληση έως 1,6 δισ. ευρώ. Ο Οργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους (ΟΔΔΗΧ) επιδιώκει να δανεισθεί 1 δισ. ευρώ, ωστόσο μαζί με τις ανταγωνιστικές προσφορές το ποσό αυτό δύναται να φθάσει τα 1,9 δισ. ευρώ, χρήματα που είναι απαραίτητα για να ενισχυθούν τα ταμειακά διαθέσιμα του Δημοσίου. Παρά τις πρόσφατες πολιτικές εξελίξεις που έχουν βελτιώσει το κλίμα, η ευρύτερη αβεβαιότητα που επικρατεί στην ευρωζώνη καθιστά την έκδοση ιδιαιτέρως κρίσιμη.

Η διαδικτυακή εταιρεία εκπτωτικών προσφορών Groupon αποτιμάται πλέον στα 12,7 δισ. δολάρια, μετά την είσοδό της στο αμερικανικό χρηματιστήριο με την τιμή των 20 δολαρίων ανά μετοχή. Είναι  η μεγαλύτερη δημόσια προσφορά διαδικτυακής εταιρείας μετά την είσοδο της Google στο χρηματιστήριο το 2004.

Σε νέα δημοπρασία εντόκων γραμματίων εξάμηνης διάρκειας προχωρά την ερχόμενη Τρίτη το
Δημόσιο, με στόχο την άντληση 1 δισ. ευρώ. Με ενδιαφέρον αναμένεται η διαμόρφωση του επιτοκίου, με δεδομένες τις τελευταίες πολιτικές εξελίξεις που επιτείνουν το κλίμα αβεβαιότητας. Στην αντιστοιχη έκδοση του Οκτωβρίου, το επιτόκιο είχε ανέλθει σε 4,86%.

Σαράντα νέα έργα, συνολικού προϋπολογισμού 300 εκατ. ευρώ ενέταξε στο ΕΠΠΕΡΑΑ  το υπουργείο Περιβάλλοντος το μήνα Οκτώβριο. Τα περισσότερα έργα αφορούν  σε δίκτυα αποχέτευσης και βιολογικούς καθαρισμούς λυμάτων.

Αφαιρέθηκε από την ατζέντα του προσεχούς Συμβουλίου Υπουργών Οικονομικών της Ευρωζωνης που θα συγκληθεί τη Δευτέρα 7 Νοέμβριου στις Βρυξέλλες το θέμα της εκταμίευσης της 6ης δόσης του ευρωπαϊκού μηχανισμού στήριξης προς την Ελλάδα. Αυτό διότι οι πολιτικές εξελίξεις στην Ελλάδα και η αβεβαιότητα γύρω από την τήρηση των όσων έχει συμφωνήσει η χώρα μας με τους εταίρους της δεν επιτρέπουν ακόμη την λήψη της σχετικής απόφασης. Επιπλέον, το ΔΝΤ δεν έχει καταστήσει σαφές το τι θα πράξει το Εκτελεστικό Συμβούλιό του αναφορικά με την εκταμίευση της συμμετοχής του Ταμείου στην 6η δόση, ύψους 2,2 δισ. ευρώ.

Στα 4,22 δισ. ευρώ ανήλθαν τον Οκτώβριο τα φορολογικά έσοδα, καταγράφοντας πτώση 6,9% σε ετήσια βάση. Στο 10μηνο Ιανουαρίου - Οκτωβρίου οι συνολικές καθαρές εισπράξεις του προϋπολογισμού διαμορφώθηκαν στα 39,1 δισ. ευρώ, ήτοι κατά 4,4% χαμηλότερες σε σχέση με το αντίστοιχο διάστημα του 2010. Σημειώνεται πως τα καθαρά έσοδα του Τακτικού Προϋπολογισμού ήταν στο 9μηνο 34,9 δισ. ευρώ. Σε σχέση δε με τον 9μηνο Ιανουαρίου-Σεπτεμβρίου 2010 είχαν καταγράψει μείωση 4,2%.

Το ζήτημα σήμερα είναι οι ελληνικές τράπεζες που, λόγω της ανακεφαλαιοποίησης (30 δισ. ευρώ για το ελληνικό χρηματοπιστωτικό σύστημα από την απόφαση της 26ης Οκτωβρίου), μας προέκυψαν ξαφνικά κρατικές τράπεζες. Όχι όλες και πιθανόν όχι οι μεγαλύτερες...

Τα πολιτικά νερά είναι πολύ φουρτουνιασμένα. Εμείς όμως πρέπει να συνεχίσουμε να δουλεύουμε με νέες σκέψεις και προτάσεις για να λειτουργούμε και να ελπίζουμε. Το ζήτημα σήμερα είναι οι ελληνικές τράπεζες που, λόγω της ανακεφαλαιοποίησης, μας προέκυψαν ξαφνικά κρατικές τράπεζες. Όχι όλες και πιθανόν όχι οι μεγαλύτερες...

Ο διευθύνων σύμβουλος της γαλλικής τράπεζας BNP Paribas Μποντουάν Πρότ δήλωσε την Πέμπτη ότι το «κούρεμα» 50% των ελληνικών κρατικών ομολόγων που διακρατούνται από ιδιώτες,  θα είναι η «τελευταία προσφορά» στην οποία θα συμμετάσχει η τράπεζα. Η μεγαλύτερη γαλλική τράπεζα σχημάτισε προβλέψεις ύψους 2,26 δισ. ευρώ για την έκθεση της στο ελληνικό χρέος, ενώ όπως προκύπτεοι από τις ανακοινώσεις της, προχώρησε σε μαζικές πωλήσεις ομολόγων της ευρωπεριφέρειας.

Σοβαρές επιπλοκές προκαλεί η απόφαση της κυβέρνησης να προχωρήσει στη διενέργεια δημοψηφίσματος επί της νέας δανειακής σύμβασης. Το αρνητικό κλίμα στις αγορές οδήγησε τον μηχανισμό ευρωστήριξης EFSF στην αναβολή της έκδοσης 10ετούς ομολόγου, ύψους 3 δισ. ευρώ, η τιμολόγηση του οποίου αναμενόταν να γίνει την Τετάρτη.

Στον «αέρα» είναι η απόφαση για την εκταμίευση της 6ης δόσης του δανείου στήριξης, συνολικού ύψους 8 δισ. ευρώ, προς την Ελλάδα, η οποία προγραμματιζόταν να καταβληθεί έως τις 15 Νοεμβρίου, όπως και για το δεύτερο πακέτο στήριξης που συμφωνηθηκε την περασμένη εβδομάδα στις Βρυξέλλες. Μετά την ανακοίνωση του πρωθυπουργού για το δημοψήφισμα, ΕΕ και ΔΝΤ αναμένουν να ξεκαθαρίσει η εικόνα τις επόμενες ημέρες στη Σύνοδο Κορυφής της G-20 στις Κάννες, ώστε να λάβουν τις αποφάσεις τους. Τι θα κάνει το υπουργείο Οικονομικών ώστε να καλύψει τα «κενά» από την καθυστέρηση της 6ης δόσης.

Μία νέα διευρυμένη Σύνοδος Κορυφής για την Ελλάδα θα πραγματοποιηθεί ουσιαστικά την Τετάρτη στις Κάννες, όπου ο πρωθυπουργός Γ. Παπανδρέου θα συναντηθεί με την Άνγκελα Μέρκελ, τον Νικολά Σαρκοζί, τα στελέχη της ΕΕ, της ΕΚΤ και του ΔΝΤ, στον απόηχο των αναταράξεων που προκάλεσε η ανακοίνωση για διενέργεια δημοψηφίσματος επί της νέας δανειακής σύμβασης. Οι Ευρωπαίοι εταίροι διαμηνύουν στην Αθήνα ότι δεν μπορεί να αλλάξει η συμφωνία των Βρυξελλών για το πακέτο των 100+30 δισ. ευρώ συν το «κούρεμα» του χρέους και όλα δείχνουν να κρέμονται σε μία κλωστή. 

Προς τα κάτω αναθεωρούνται οι στόχοι για τα έσοδα από το πρόγραμμα αποκρατικοποιήσεων, ενώ ο πρόεδρος του Ταμείου Αξιοποίησης Δημόσιας Περιουσίας Γ. Κουκιάδης δηλώνει ότι αν η κυβέρνηση δεν τα καταφέρει μόνη της, τότε οι ιδιωτικοποιήσεις θα γίνουν απευθείας από την τρόικα. 

Οι πωλήσεις ασφαλίστρων έναντι του κινδύνου αθέτησης πληρωμών σε ευρωπαϊκό κρατικό, τραπεζικό και εταιρικό χρέος από τις αμερικανικές τράπεζες, αυξήθηκαν κατά 80,7 δισ. δολάρια στο πρώτο εξάμηνο του 2011, σύμφωνα με τα επίσημα στοιχεία της Τράπεζας Διεθνών Διακανονισμών. Σε περίπτωση πτώχευσης στην Ευρώπη, θα κληθούν να πληρώσουν μεγάλα ποσά, εντείνοντας την ανησυχία για τη σταθερότητα του χρηματοπιστωτικού συστήματος.

Στα 19,161 δισ. ευρώ διαμορφώθηκε σε δημοσιονομική βάση, σύμφωνα με τα στοιχεία εκτέλεσης του προϋπολογισμού για το εννιάμηνο, το έλλειμμα του κρατικού προϋπολογισμού, έναντι του νέου στόχου 19,242 δισ. ευρώ όπως προσδιορίστηκε μετά το προσχέδιο του προϋπολογισμού 2012 και ελλείμματος 16,650 δισ. ευρώ το αντίστοιχο διάστημα του 2010.

Μετά την ολοκλήρωση των διαδικασιών για την υλοποίηση της νέας συμφωνίας θα διεξαχτεί το δημοψήφισμα είπε ο αντιπρόεδρος της κυβέρνησης Ευάγγελος Βενιζέλος σε τηλεοπτική συνέντευξη του.

«Θαρραλέα έξοδο» στις αγορές θα επιχειρήσει σύντομα το EFSF, ο προσωρινός μηχανισμός στήριξης για την ευρωζώνη, που αναμένεται να προχωρήσει μέχρι τα μέσα Νοεμβρίου σε έκδοση ομολόγων για τη χρηματοδότηση της επόμενης δόσης του δανείου στήριξης στην Ιρλανδία -δοκιμάζοντας έτσι στην πράξη το κλίμα στις διεθνείς αγορές.