εκτ

Ρευστότητα ύψους 529,5 δισ. ευρώ χορήγησε την Τετάρτη η ΕΚΤ στις ευρωπαϊκές τράπεζες, μέσω των τριετών δανείων με επιτόκιο 1%, ξεπερνώντας κάθε προσδοκία. Συνολικά 800 τράπεζες συμμετείχαν στη δημοπρασία. Στην προηγούμενη αντίστοιχη δημοπρασία, τον Δεκέμβριο, οι τράπεζες είχαν λάβει 489 δισ. ευρώ.

Κέρδη σημειώνει το Χρηματιστήριο την Τετάρτη, ακολουθώντας την ανοδική κίνηση των υπολοίπων ευρωπαϊκών χρηματιστηρίων, καθώς η χορήγηση φθηνής ρευστότητας-ρεκόρ από την ΕΚΤ στις ευρωτράπεζες δημιουργεί κλίμα αισιοδοξίας στις διεθνείς αγορές. Πάνω από 7% η άνοδος των τραπεζικών μετοχών.

Κεφάλαια ύψους 500 δισ. ευρώ περίπου αναμένεται να χορηγήσει την Τετάρτη η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα στις ευρωπαϊκές τράπεζες, στο πλαίσιο της δεύτερης δημοπρασίας, μέσα σε δύο μήνες, με την οποία θα προσφέρει δάνεια διάρκειας τριών ετών με επιτόκιο 1%. Από τον περασμένο Δεκέμβριο, όταν η ΕΚΤ πρόσφερε για πρώτη φορά τριετή δάνεια στις εμπορικές τράπεζες, το κλίμα στις αγορές βελτιώθηκε ραγδαία, ενώ οι αποδόσεις των κρατικών ομολόγων σημείωσαν μεγάλη πτώση, περιορίζοντας τις πιέσεις στις χώρες της Ευρωζώνης.

Η Τράπεζα της Ελλάδος θα καλύψει πλήρως τις ανάγκες ρευστότητας των εγχώριων τραπεζών, μετά την απόφαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας, την Τρίτη, να κλείσει τις στρόφιγγες, εξαιτίας της υποβάθμισης της πιστοληπτικής ικανότητας της χώρας στην κατηγορία της «επιλεκτικής χρεοκοπίας».

Η ΕΚΤ ανακοίνωσε την Τρίτη ότι δεν θα αποδέχεται προσωρινά ως εγγύηση τα ομόλογα που εκδόθηκαν από το Ελληνικό Δημόσιο ή είναι εγγυημένα απ' αυτό. Η απόφαση αυτή λαμβάνει υπόψη την αξιολόγηση της Ελλάδας λόγω της έναρξης της διαδικασίας του PSI.

Σε περίπου 470 δισ. ευρώ εκτιμούν οικονομολόγοι πως θα ανέλθει την Τετάρτη η επιχείρηση μακροπρόθεσμης αναχρηματοδότησης (LTRO) της Ευρωπαϊκή Κεντρικής Τράπεζας, σύμφωνα με δημοσκόπηση στο Bloomberg. Από την πλευρά του, ο Έβαλντ Νοβότνι του Συμβουλίου της ΕΚΤ ανέφερε πως η Τράπεζα, μετά τη διαδικασία, δεν θα υπάρξει άμεση ανάγκη για νέα «επέμβαση».

Την άποψη ότι η δημιουργία ειδικού λογαριασμού για την αποπληρωμή του χρέος μειώνει το ρίσκο που υπάρχει στην υλοποίηση του ελληνικού προγράμματος υποστήριξε ο επικεφαλής της ΕΚΤ Μάριο Ντράγκι, λέγοντας επίσης πως εξίσου απαραίτητη είναι και η στενή επιτήρηση της εφαρμογής των μέτρων.

Εγγυήσεις 35 δισ. ευρώ από το Ευρωπαϊκό Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (EFSF) θα χρησιμοποιήσει η Ελλάδα σε περίπτωση που το Ευρωσύστημα δεν θα μπορεί να δεχθεί ως ενέχυρο τα ελληνικά ομόλογα, καθώς θα έχουν λάβει αξιολόγηση χρεοστασίου. Η πρόβλεψη της Τράπεζας της Ελλάδος είναι ότι δεν θα χρειαστεί η πρόσθετη εγγύηση των 35 δισ. ευρώ, κάτι που εάν δεν γίνει θα είναι προς όφελος της Ελλάδας γιατί δεν θα πληρώσει το κόστος εξυπηρέτησης αυτού του προσωρινού εγγυητικού δανείου.

Εντός της ημέρας αναμένεται να ξεκινήσει η διαδικασία για την ανταλλαγή ελληνικών κρατικών ομολόγων συνολικής αξίας 206 δισ. ευρώ περίπου. Το Υπουργικό Συμβούλιο συνεδρίασε σήμερα το πρωί με κύριο αντικείμενο την έκδοση απόφασης για τη δημόσια προσφορά του Ελληνικού Δημοσίου προς τους ιδιώτες ομολοχιούχους.

Την εκτίμησή του πως η Ελλάδα δεν θα χρειαστεί να πιέσει τους ιδιώτες πιστωτές για συμμετοχή στο κούρεμα εκφράζει ο πρόεδρος της ΕΚΤ Μάριο Ντράγκι, σημειώνοντας όμως πως «υπό προϋποθέσεις» δεν αποκλείεται και η χρήση των ρητρών συλλογικής δράσης για να διασφαλιστεί πως η συμμετοχή θα κυμανθεί σε ικανοποιητικά επίπεδα. Η ελληνική κυβέρνηση πρέπει «να εφαρμόσει άψογα» τις μεταρρυθμίσεις στις οποίες έχει δεσμευτεί, ανέφερε επίσης ο Ντράγκι, τονίζοντας πως τα μέτρα πρέπει να ακολουθηθούν και από την επόμενη κυβέρνηση.

Με γλαφυρό τρόπο εξέφρασε ο Μάρτιν Μπλέσινγκ, επικεφαλής της γερμανικής Commerzbank, την άποψή του για τη συμμετοχή στο ελληνικό «κούρεμα»: «Είναι τόσο εθελοντική όσο και η εξομολόγηση στην Ιερά Εξέταση» ανέφερε στους δημοσιογράφους, παρουσιάζοντας τα αποτελέσματα της τράπεζας για το 2011. Ο επικεφαλής της δεύτερης μεγαλύτερης γερμανικής τράπεζας άφησε επίσης σαφείς αιχμές για τη μη συμμετοχή της ΕΚΤ στην ανταλλαγή των ελληνικών ομολόγων.

«Ουδείς δίνει σημασία στην ενεργοποίηση των CDS [...] Δεν μας ενδιαφέρει το θέμα αυτό, δεν μας απασχολεί. Δεν ασκεί καμία επιρροή στην ελληνική οικονομία. Η δε ευρωζώνη, η ΕΚΤ, το EFSF παραμένουν τελείως αδιάφορα. Γι'αυτό και ενέκριναν την εισδοχή των CACs και μας πιέζουν να τα θεσπίσουμε και να τα ενεργοποιήσουμε», είπε την Πέμπτη ο υπουργός Οικονομικών Ευάγγελος Βενιζέλος, στην Ολομέλεια της Βουλής, κατά τη συζήτηση του νομοσχεδίου για το PSI και τις ρήτρες συλλογικής δράσης. Το νομοσχέδιο ψηφίστηκε κατά πλειοψηφία επί της αρχής και στο σύνολό του.

Την Πέμπτη θα ψηφισθεί από την Ολομέλεια της Βουλής το νομοσχέδιο για την ανταλλαγή ομολόγων και τις ρήτρες συλλογικής δράσης, το οποίο κατατέθηκε χθες στη Βουλη, ενώ την Παρασκευή αναμένεται να γίνει η δημόσια πρόταση για το PSI, με στόχο η διαδικασία να έχει ολοκληρωθεί έως τις 12 Μαρτίου. Κρίσμο ζητούμενο είναι το ποσοστό συμμετοχής των ιδιωτών ομολογιούχων, καθώς απ' αυτό θα κριθεί αν τελικώς, όπως όλα δείχνουν, η κυβέρνηση προχωρήσει στην ενεργοποίηση της ρήτρας και η αναδιάρθρωση γίνει υποχρεωτική και για τους ομολογιούχους που δεν θα θελήσουν να συμμετάσχουν «εθελοντικά» στη διαδικασία.

Η συμμετοχή της ΕΚΤ στο νέο ελληνικό πρόγραμμα και η δυνατότητα μεγαλύτερου κουρέματος των ιδιωτών αποτελούν τα κρίσιμα ζητήματα που θα εξετασθούν στο απογευματινό Eurogroup. Σύμφωνα με κύκλους του υπουργείου Οικονομικών στο χθεσινό Eurogroup Working Group φάνηκε να επιτυγχάνεται συμφωνία στη μείωση του επιτοκίου του αρχικού δανείου (GLF), και στη συμμετοχή των επενδυτικών χαρτοφυλακίων των εθνικών κεντρικών τραπεζών που κατέχουν ελληνικά ομόλογα στο PSI. Αντιθέτως εξακολουθεί να υπάρχει πρόβλημα με την μεταφορά στη Ελλάδα των κερδών της ΕΚΤ από το χαρτοφυλάκιο της ομολόγων του ελληνικού δημοσίου. Η δυνατότητα μεγαλύτερης συμμετοχής του ιδιωτικού τομέα στο PSI, κυρίως μέσω της διαχείρισης των δεδουλευμένων τόκων του χρέους, εξακολουθεί να συζητείται και σε απευθείας επαφή με το IIF, η ηγεσία του οποίου βρίσκεται επίσης στις Βρυξέλες.

Η Ελλάδα προσέρχεται στη σημερινή κρίσιμη συνεδρίαση του Eurogroup έχοντας εκπληρώσει όλες τις προϋποθέσεις που της είχαν τεθεί προκειμένου να εγκριθεί το νέο πρόγραμμα, δήλωσε την Δευτέρα, λίγες ώρες πριν αρχίσει η κρίσιμη συνεδρίαση του Eurogroup για το νέο πακέτο στήριξης, ο υπουργός Οικονομικών Ευ.Βενιζέλος προσθέτοντας με νόημα ότι τώρα πλέον οι ευθύνες ανήκουν στις υπόλοιπες ευρωπαϊκές κυβερνήσεις, ώστε να εγκρίνουν το νέο δάνειο. Οι δανειστές φέρεται να συμφωνούν στην περαιτέρω μείωση των επιτοκίου του πρώτου πακέτου στήριξης των 110 δισ. ευρώ, ενώ αναζητείται φόρμουλα για την ΕΚΤ και τις εθνικές κεντρικές τράπεζες.

«Είμαστε πολύ μακριά από το στόχο του 120% για το ελληνικό χρέος», δήλωσε ο πρόεδρος του Eurogroup, Ζ.Γιούνκερ, εντείνοντας την ανησυχία για την τελική έκβαση των διαβουλεύσεων στο Eurogroup την Δευτέρα για το νέο δάνειο. «Ελπίζω ότι οι αξιωματούχοι της ευρωζώνης θα βρουν τρόπο να πλησιάσουν το στόχο έως την Κυριακή το βράδυ», είπε ο κ. Γιούνκερ προσθέτοντας, ωστόσο, ότι μένει πολύ δουλειά να γίνει ακόμη. Η τελευταία ανάλυση των δανειστών για τη βιωσιμότητα του χρέους μιλά για χρέος 129% του ΑΕΠ το 2020 και αναζητούνται λύσεις, με τα βλέμματα να στρέφονται στην ΕΚΤ και τον δημόσιο τομέα, για να προσεγγιστεί το 120% του ΑΕΠ.

Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα εξετάζει την πιθανότητα να δεχτεί «κούρεμα» στα ελληνικά ομόλογα που κατέχουν οι κεντρικές τράπεζες της Ευρωζώνης στο επενδυτικό τους χαρτοφυλάκιο, ίδιο με αυτό που θα υποστούν οι ιδιώτες πιστωτές, όπως φέρεται να δήλωσαν στο Reuters πηγές από τις κεντρικές τράπεζες.

Την εκτίμηση ότι την ερχόμενη Δευτέρα οι υπουργοί Οικονομικών της Ευρωζώνης (Eurogroup) θα ανάψουν το πράσινο φως για την έγκριση της νέας δανειακής σύμβασης προς την Ελλάδα και την έναρξη του PSI, εξέφρασε στο in.gr την Παρασκευή πηγή που παρακολουθεί στενά τις σχετικές διαβουλεύσεις. «Είμαι τώρα περισσότερο αισιόδοξος απ' ότι ήμουν πριν μερικές εβδομάδες. Τη Δευτέρα θα έχουμε συμφωνία», είπε. Σε ό,τι αφορά τη συμμετοχή της ΕΚΤ, ανέφερε πως η ευρωτράπεζα «θα παραιτηθεί από τα κέρδη της» στα ελληνικά ομόλογα που κατέχει, ενώ ασαφές παραμένει ακόμα το αν θα προχωρήσει σε ανταλλαγή αυτών των ομολόγων πριν το PSI, όπως φημολογείται στις αγορές.

Στην ονομαστική τους αξία φέρεται να προτίθεται να ανταλλάξει τις επόμενες ημέρες η ΕΚΤ τα ελληνικά ομόλογα που έχει στο χαρτοφυλάκιό της ώστε να αποφύγει ζημιές από το «κούρεμα», σύμφωνα με πηγές που επικαλείται το Reuters. Σε ανάλογες κινήσεις φέρεται να πρόκειται να προβούν και κεντρικές τράπεζες χωρών της Ευρωζώνης.

Σε ένα μπαράζ δηλώσεων το τελευταίο διάστημα έχουν προχωρήσει τα στελέχη της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας για τα ελληνικά κρατικά ομόλογα, εκτιμώμενης ονομαστικής αξίας 45-50 δισ. ευρώ, που έχει στην κατοχή της η ευρωτράπεζα και τα οποία θα συμπεριληφθούν στη ρύθμιση για την αναδιάρθρωση του χρέους. Η ΕΚΤ έχει αγοράσει αυτά τα ομόλογα στο 70-75% περίπου της ονομαστικής τους αξίας και εφόσον αυτά μεταφερθούν στην Ελλάδα στις τιμές κτήσης τους, το όφελος θα είναι τουλάχιστον 10 δισ. ευρώ.

Ένα νέο πολυνομοσχέδιο για την εφαρμογή των μέτρων του Μνημονίου 2, τη ριζική αναδιάρθρωση του χρέους πέρα από το PSI και τη δημιουργία ενός δεσμευμένου λογαριασμού στον οποίο θα μεταφέρονται δημόσια έσοδα, θα χρησιμοποιούνται για την πληρωμή τοκοχρεωλυσίων και στη συνέχεια οι πιστωτές θα καταβάλλουν το αντίστοιχο ποσό, είναι οι τρεις προϋποθέσεις που θέτουν οι κυβερνήσεις της Ευρωζώνης, ώστε να εγκρίνουν το νέο πακέτο βοήθειας προς την Ελλάδα.

Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα έχει αποφασίσει να διανείμει στα κράτη-μέλη της Ευρωζώνης οποιαδήποτε κέρδη αντλήσει από τα ελληνικά ομόλογα που κατέχει, απεκάλυψε το μέλος του διοικητικού της συμβουλίου Λουκ Κοέν. Σύμφωνα με το Reuters, τα κράτη θα μπορούσαν να  χρησιμοποιήσουν μετέπειτα τα κεφάλαια αυτά για τη διάσωση της Ελλάδας. Αντίστοιχες δηλώσεις έκανε και ένα άλλο μέλος του ΔΣ , ο Γιοργκ Άσμουσεν.

Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα θα διανείμει τα κέρδη που θα αντλήσει από τα ελληνικά ομόλογα που κατέχει σε χώρες της Ευρωζώνης, τα οποία θα μπορούν με τη σειρά τους να τα χρησιμοποιήσουν για την απομείωση του ελληνικού χρέους, δήλωσε την Τρίτη αξιωματούχος της ΕΚΤ. Σύμφωνα με το Reuters, o Μπενουά Κερ, νέο μέλος του Εκτελεστικού Συμβουλίου της ΕΚΤ σε συνέντευξή του στη γαλλική εφημερίδα Liberation δήλωσε πως εφόσον υπάρξουν κέρδη από τα ελληνικά ομόλογα, όπως όλα τα έσοδα από νομισματικές πράξεις, θα διανεμηθούν στα κράτη μέλη.

Οι Ευρωπαίοι διαπραγματευτές δεν έχουν ακόμη αποκρυσταλλώσει τα βασικά στοιχεία της αναδιάρθρωσης του ελληνικού χρέους, συμπεριλαμβανομένου του τρόπου μείωσης του χρέους σε βιώσιμα επίπεδα, σύμφωνα με την Wall Street Journal. Στο επίκεντρο των συζητήσεων βρίσκεται το ακανθώδες ζήτημα της συμμετοχής του «επίσημου τομέα» στην αναδιάρθρωση του χρέους, θέμα που σύμφωνα με την εφημερίδα θα αποφασισθεί από τις χώρες της Ευρωζώνης στη Σύνοδο Κορυφής τον Μάρτιο. Παράλληλα, ο στόχος για το χρέος το 2020 φαίνεται πως ανεβαίνει από το 120% του ΑΕΠ στο 125% ή και υψηλότερα.

Τις οριστικές αποφάσεις του Eurogroup για το νέο πακέτο βοήθειας προς την Ελλάδα την ερχόμενη Τετάρτη αναμένει το Διεθνές Χρηματοοικονομικό Ινστιτούτο, όπως ανέφερε σε δήλωση του ο εκπρόσωπος του IIF Φρανκ Βογκλ. Η συντονιστική επιτροπή των ιδιωτών πιστωτών που εκπροσωπεί το IIF συναντήθηκε την Πέμπτη στο Παρίσι, εν όψει της τελικής συμφωνίας για το σχέδιο ανταλλαγής ομολόγων (PSI). Mε την κυβέρνηση έχει επιτευχθεί συμφωνία πάνω στους βασικούς άξονες του σχεδίου και τώρα πλέον αναμένεται το «πράσινο φως» από το Eurogroup για το νέο πακέτο στήριξης, τμήμα του οποίου αποτελεί και το PSI.