«Μπλόκο» από την κυβέρνηση στα hedge funds στο κοινοπρακτικό 10ετές ομόλογο

2

Η ελληνική κυβέρνηση ζήτησε από τις ανάδοχες τράπεζες να εξαιρέσουν τα hedge funds, κατά την έκδοση του νέου 10ετούς κρατικού ομολόγου, νωρίτερα αυτή την εβδομάδα, σε μία προσπάθεια να «τιμωρήσει» τακερδοσκοπικά κεφάλαια που έχουν βαθύνει την ελληνικήκρίση χρέους.

Σύμφωνα με πηγέςπου επικαλείται η βρετανική εφημερίδα, οι ελληνικές αρχές που είναι υπεύθυνες για τις εκδόσεις ομολόγων (σ.σ. όπως οΟργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους) ζήτησαν από τις τράπεζες που είχαν αναλάβει τη δημοπρασία να μην εμπλέξουν στα ομόλογα τα hedge funds ή οποιονδήποτε άλλο που θα έκριναν ότι λειτουργεί ως «βιτρίνα» για τα συγκεκριμένα κεφάλαια.

Βεβαίως, κανένα κράτος δεν επιθυμεί να πωλεί ομόλογα σεhedge funds, καθώς αυτά προκαλούν αναταράξεις στις τιμές, στην προσπάθεια τους να βγάλουν γρήγορα κέρδη.

Αντιθέτως, καλοί αγοραστές θεωρούνται τα ασφαλιστικά ταμεία, οι εταιρείες ασφάλισης ζωής και τα «παραδοσιακά» αμοιβαία κεφάλαια.

Αλλά σε αυτή τη δημοπρασία, τα «περιοριστικά» μέτρα που εφαρμόστηκαν πήγαν πέρα από τα συνηθισμένα, σύμφωνα με πηγές κοντά στη διαδικασία.

Ως προς τους επενδυτές που αγόρασαν το 10ετές ομόλογο, το 39% ήταν διαχειριστές κεφαλαίων, το 24,5% τραπεζικά ιδρύματα, το 24,5% ασφαλιστικά και συνταξιοδοτικά ταμία, το 7% κεντρικές τράπεζες και το 2,5% ιδιωτικές τράπεζες και ιδιώτες.

Κάτι που αξίζει ακόμα να σημειωθεί είναι ότι πάνω από το 1/3 της έκδοσης πήγε σε γερμανικά και βρετανικά κεφάλαια, ενώ η προμήθεια που πλήρωσε το Ελληνικό Δημόσιο ήταν 0,20% έναντι 0,15% τον Ιανουάριο στην έκδοση του 5ετούς ομολόγου.

Γεύμα κερδοσκόπων με μενού την ελληνική οικονομία

Σε δημοσίευμα της εφημερίδας «Financial Times», για το κερδοσκοπικό παιχνίδι εις βάρος των ελληνικών ομολόγων, αναφέρεται συνάντηση κερδοσκόπων που έγινε στα τέλη Ιανουαρίου, στην Αθήνα.

Η Goldman Sachs φέρεται να φιλοξένησε στις 28 Ιανουαρίου στο ξενοδοχείο «Μεγάλη Βρετανία» 10 πελάτες, στους οποίους περιλαμβάνονται τραπεζίτες, διαχειριστές κεφαλαίων και αναλυτές hedge funds, «με θέμα το μέλλον της ελληνικών ομολόγων και πως θα βγάλουν λεφτά απ αυτά».

Στο δημοσίευμα επισημαίνεταιότι «τα hedge funds έστησαν ένα καλά υπολογισμένο παιχνίδι, το οποίο δεν άρχισε τον Ιανουάριο, αλλά πολλούς μήνες πριν», εντείνοντας έτσι την κρίση χρέους.

Ανάμεσα στους κερδοσκόπους ήταν πολύ γνωστά πρόσωπα του αμερικανικού hedge funds Paulson & Co, που διαχειρίζεται κεφάλαια ύψους 32 δισ. δολαρίων.

Το «παιχνίδι» άρχισε το 2009, όταν οι κερδοσκόποι αγόρασαν μεγάλες ποσότητες CDs (ασφάλιστρα ομολόγων έναντι κινδύνου χρεοκοπίας) με σκοπό να τα πουλήσουν, όταν οι αγορές θα έβλεπαν το πρόβλημα της Ελλάδας και θα αναγκαζόνταννα τα αγοράσουν σε πολύ υψηλές τιμές για να προστατευθούν.

Ένα ελληνικό CDs για το 10ετές ομόλογο κόστιζε το 2008 μόλις 20 μονάδες βάσης, ενώ τον Φεβρουάριο εκτοξεύτηκε έως και τις 450 μονάδες.

Tα hedge funds όμως δεν είχαν στην κατοχή τους και το αντίστοιχο ομόλογο το οποίο «προστάτευαν» από αυτά και γι αυτό τους συνέφερε να καταστραφεί η οικονομία για να πάρουν αποζημίωση.

Το ζήτημα εξετάζουν τώρα οι αρχές, ενώ υπολογίζεται ότι το Δημόσιο θα υποχρεωθεί να πληρώσει «καπέλο» πάνω από 1,1 δισ. ευρώ για την εξυπηρέτηση του δημόσιου χρέους.

Newsroom ΑΛΤΕΡ ΕΓΚΟ